Pagrindinis skirtumas - lyginamoji ir santykio analizė
Įmonės lygina informaciją įvairiomis formomis, kad suprastų dabartinius rezultatus ir planuotų būsimus rezultatus. Lyginamoji ir santykinė analizė yra du metodai, teikiantys informaciją apie įmonę. Pagrindinis skirtumas tarp lyginamosios ir santykinės analizės yra tas, kad lyginamoji analizė lygina lyginamąją informaciją tarp bendrovių ir laikų, o santykių analizė yra būdas naudoti informaciją įmonės finansinėse ataskaitose pelningumui, aktyvumui, likvidumui ir mokumui įvertinti.
TURINYS
1. Apžvalga ir pagrindinis skirtumas
2. Kas yra lyginamoji analizė
3. Kas yra santykio analizė
4. Palyginimas greta - lyginamoji ir santykio analizė
Kas yra lyginamoji analizė?
Atliekant lyginamąją analizę, informacija apie įmonės finansinę atskaitomybę lyginama su ankstesnių metų ar kitų panašių įmonių informacija.
Palyginimas su ankstesniais metais
Verslui gyvybiškai svarbu nuolat augti. Kad būtų galima nustatyti, ar tai įvyko ir kaip tai įvyko, ankstesnio ataskaitinio laikotarpio informaciją reikėtų palyginti su dabartiniu laikotarpiu. Daugelis įmonių, norėdami lengviau palyginti, pateikia stulpelyje šalia einamųjų metų rezultatų praėjusių finansinių metų rezultatus. Valstybinių bendrovių finansines ataskaitas lengva palyginti, nes jos rengiamos pagal standartinį formatą.
Pvz
Skirtingas straipsnis viduryje prieš lentelę
|
ABC Ltd pelno (nuostolių) ataskaita už metus, pasibaigusius 2016 m. Gruodžio 31 d |
||
| 2016 m. (Tūkst.) | 2015 m. (Tūkst.) | |
| Pardavimai | 520 | 488 |
| Pardavimo savikaina | (375) | (370) |
| Bendrasis pelnas | 145 | 118 |
Pažvelgę į aukščiau pateiktą lentelę, pareiškimo vartotojai gali aiškiai pamatyti, kad bendrasis pelnas nuo 2015 iki 2016 m.
Palyginimas su kitomis įmonėmis
Tai vadinama lyginamąja analize. Palyginus finansinę informaciją su tos pačios pramonės įmonėmis, gaunama daug privalumų. Šios panašios įmonės dažnai yra konkurentės, todėl jų analizę, palyginti su įmone, galima išanalizuoti naudojant lyginamąją analizę. Šio pratimo rezultatai yra efektyvesni, kai lyginamos panašaus dydžio ir panašaus produkto įmonės.
Pvz., „Coca-Cola“ir „Pepsi“, „Boeing“ir „Airbus“
Kas yra santykio analizė
Santykių analizė yra labai svarbi technika, naudojama analizuojant finansinę informaciją. Paprastai santykio analizė atliekama finansinės apskaitos laikotarpio pabaigoje. Santykiams apskaičiuoti naudojami metų pabaigos finansinių ataskaitų kiekiai. Metų pabaigos finansinėje ataskaitoje pateikiama informacija apie rezultatus, kurie buvo pasiekti per metus, ir dabartinę įmonės būklę, pateikiant turimo turto, įsipareigojimų ir nuosavo kapitalo sumas. Nors jie yra naudingi, jie daugiausia paruošti pristatymo ir reguliavimo tikslais ir turi mažai naudos suprantant, ką ši informacija reiškia ir kaip ją galima panaudoti priimant sprendimus ateityje. Šie apribojimai sprendžiami atliekant santykio analizę.
Tęsiant pirmiau pateiktą pavyzdį, Pvz., Bendrojo pelno santykį (Pardavimai / Bendrasis pelnas) galima apskaičiuoti, kiek bendrasis pelnas padidėjo nuo 2015 m. 2015 m. Bendroji marža yra 24%, o 2016 m. Ji padidėjo iki 28%.
Jame pateikiamas apskaičiuotų santykių aiškinimas ir atsižvelgiant į tai, ar rezultatas yra teigiamas, ar neigiamas, vadovybė gali nuspręsti, kokių veiksmų reikia imtis, kad ateityje būtų geriau.
Pvz., Skolos ir nuosavo kapitalo santykis atspindi įmonės finansavimo struktūrą ir atspindi skolos dydį kaip nuosavo kapitalo dalį. Tai turėtų būti išlaikyta tam tikru lygiu; jei santykis yra per didelis, tai rodo, kad įmonė pirmiausia finansuojama iš skolų, o tai yra labai rizikinga. Kita vertus, nuosavybės finansavimas yra brangus nei skolos finansavimas, nes už skolą sumokėtos palūkanos yra atskaitomos iš mokesčių. Taigi vadovybė, atsižvelgdama į santykį, gali nuspręsti, kokia turėtų būti būsima finansavimo struktūra.
Yra 4 pagrindinės koeficientų kategorijos, kiekvienai kategorijai apskaičiuojamas skaičius. Kai kurie iš labiausiai paplitusių santykių yra tokie.
1 paveikslas. Bendrieji finansiniai rodikliai
Santykių analizė taip pat yra lyginamosios analizės rūšis, nes rodikliai dažnai lyginami su ankstesniais ir panašių bendrovių santykiais. Skirtingai nei lyginamojoje analizėje, kai informacija lyginama absoliučiais skaičiais, santykio analizė padeda palyginti santykinai; taigi analizuojant įmonės dydis nekelia problemų. Tačiau koeficientai apskaičiuojami remiantis informacija po pašto, o kartais akcininkams labiau rūpi gauti ateities prognozes.
Kuo skiriasi lyginamoji ir santykio analizė?
Lyginamoji ir santykio analizė |
|
| Lyginamoji analizė daugiausia naudojama norint palyginti informaciją su ankstesniu ataskaitiniu laikotarpiu ir kitomis įmonėmis. | Santykių analizė daugiausia naudojama aiškinant finansinę informaciją ir priimant būsimus sprendimus. |
| Gamta | |
| Tai gali būti kiekybinė ir kokybinė. | Tai yra kiekybinio pobūdžio. |
| Įmonės dydis | |
| Skirtingo dydžio įmonių negalima lyginti | Galima palyginti skirtingų dydžių įmones |
